贊譽(yù) 作者簡(jiǎn)介 譯者簡(jiǎn)介 第1章 凡是過往，皆為序章：風(fēng)險(xiǎn)與收益入門及歷史回顧 ┊ 投資環(huán)境：實(shí)物資產(chǎn)與金融資產(chǎn) ┊ 利率水平的決定因素 ┊ 比較不同持有期的收益率 ┊ 國(guó)庫券與通貨膨脹 ┊ 風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià) ┊ 歷史收益率的時(shí)間序列分析 ┊ 正態(tài)分布 ┊ 偏離正態(tài)分布和風(fēng)險(xiǎn)度量 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)基金不再靠正態(tài)曲線度量風(fēng)險(xiǎn) ┊ 風(fēng)險(xiǎn)組合的歷史收益 ┊ 長(zhǎng)期投資 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)時(shí)間和風(fēng)險(xiǎn) ┊ 第2章收益和風(fēng)險(xiǎn)的權(quán)衡：風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)配置 ┊ 風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)厭惡 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)學(xué)習(xí)投資使用的四字母單詞 ┊ 風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合的資本配置 ┊ 無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) ┊ 單一風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與單一無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的投資組合 ┊ 風(fēng)險(xiǎn)容忍度與資產(chǎn)配置 ┊ 被動(dòng)策略：資本市場(chǎng)線 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)投資者對(duì)專業(yè)投資管理者的失望 ┊ 風(fēng)險(xiǎn)厭惡、期望效用與圣彼得堡悖論 ┊ 效用函數(shù)與保險(xiǎn)合同均衡價(jià)格 ┊ Kelly準(zhǔn)則 ┊ 第3章理想之境：*優(yōu)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合 ┊ 分散化與組合風(fēng)險(xiǎn) ┊ 兩個(gè)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的組合 ┊ 股票、長(zhǎng)期債券、短期債券的資產(chǎn)配置 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)成功投資的秘訣：首先做好分散化投資 ┊ 馬科維茨資產(chǎn)組合選擇模型 ┊ 風(fēng)險(xiǎn)集合、風(fēng)險(xiǎn)共享與長(zhǎng)期投資風(fēng)險(xiǎn) ┊ 第4章分散化的威力：指數(shù)模型 ┊ 單因素證券市場(chǎng) ┊ 單指數(shù)模型 ┊ 估計(jì)單指數(shù)模型 ┊ 組合構(gòu)造與單指數(shù)模型 ┊ 指數(shù)模型在組合管理中的實(shí)際應(yīng)用 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)關(guān)于α的賭局 ┊ 第5章債券資產(chǎn)組合管理：積極策略和消極策略 ┊ 利率風(fēng)險(xiǎn) ┊ 凸性 ┊ 消極債券管理 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)盡管大市繁榮，但養(yǎng)老基金表現(xiàn)欠佳 ┊ 積極債券管理 ┊ 第6章如何對(duì)投資組合業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià) ┊ 傳統(tǒng)的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)理論 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)先鋒基金調(diào)整22只指數(shù)基金的基準(zhǔn) ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)是否應(yīng)追隨基金經(jīng)理 ┊ 對(duì)沖基金的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)夏普的觀點(diǎn)：風(fēng)險(xiǎn)測(cè)度被誤用了 ┊ 投資組合構(gòu)成變化時(shí)的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估指標(biāo) ┊ 市場(chǎng)擇時(shí) ┊ 風(fēng)格分析 ┊ 業(yè)績(jī)貢獻(xiàn)分析程序 ┊ 第7章走出去，著眼國(guó)際投資：投資的國(guó)際分散化 ┊ 全球股票市場(chǎng) ┊ 國(guó)際化投資的風(fēng)險(xiǎn)因素 ┊ 國(guó)際投資：風(fēng)險(xiǎn)、收益與分散化的好處 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)指數(shù)基金WEBS降低了境外投資的成本 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)投資者遇到的挑戰(zhàn)：市場(chǎng)似乎太關(guān)聯(lián)了 ┊ 國(guó)際分散化潛力評(píng)估 ┊ 國(guó)際化投資及業(yè)績(jī)歸因 ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)國(guó)際化投資所引起的問題 ┊ 第8章揭開對(duì)沖基金的神秘面紗 ┊ 對(duì)沖基金與共同基金 ┊ 對(duì)沖基金策略 ┊ 可攜阿爾法 ┊ 對(duì)沖基金的風(fēng)格分析 ┊ 對(duì)沖基金的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估 ┊ 對(duì)沖基金的費(fèi)用結(jié)構(gòu) ┊ 華爾街實(shí)戰(zhàn)伯納德·麥道夫丑聞 ┊ 第9章積極型投資組合管理理論：如何構(gòu)建主動(dòng)管理的資產(chǎn)組合 ┊ *優(yōu)投資組合與α值 ┊ 特雷納-布萊克模型與預(yù)測(cè)精度 ┊ 布萊克-利特曼模型 ┊ 特雷納-布萊克模型與布萊克-利特曼模型：互補(bǔ)而非替代 ┊ 積極型管理的價(jià)值 ┊ 積極型管理總結(jié) ┊ 術(shù)語表 ┊